브렌트유 $113 돌파·삼성전자 110조 투자, AI 데이터센터가 리튬 수급을 뒤집다

투자 시사점

AI 데이터센터가 리튬 수급의 구조적 역전을 앞당기고 있습니다

리튬 시장의 수급 균형이 뒤집히고 있습니다. EV가 아니라 AI 데이터센터 백업 전력용 배터리 저장 시스템이 그 촉매입니다.

리튬 가격이 6개월 만에 120% 급등하여 톤당 약 2만 달러에 도달했습니다. 중국 CATL의 잰샤오워 광산 조업 중단과 춘절 재고 부족이 직접적 트리거였지만, 가격 반등의 구조적 배경은 다른 곳에 있습니다.

배터리 에너지 저장 시스템(BESS) 수요가 2025년 전년 대비 51% 급증했습니다. 같은 기간 EV용 리튬 수요 증가율은 26%였습니다. EV가 여전히 글로벌 배터리 수요의 75%를 차지하지만, 성장의 한계 수요는 이제 데이터센터 쪽에서 오고 있습니다. IEA에 따르면 데이터센터 투자가 2025년 5,800억 달러로 글로벌 석유 생산 투자(5,400억 달러)를 넘어선 것이 그 규모를 말해줍니다.

BloombergNEF에 따르면 2026년 글로벌 리튬 수요는 24% 성장하는 반면 공급 확대는 19%에 그칠 전망입니다. 공급 측에서는 아프리카가 2025년 세계 다른 지역을 합한 것보다 많은 신규 리튬 생산량을 기록했고, ExxonMobil이 미국 스맥오버 지층에 최대 200억 달러를 투자하는 등 서방 리쇼어링이 가속되고 있습니다. 그러나 IEA 데이터 기준 핵심 광물 채굴 투자 증가율이 2022년 30%에서 2024년 5%로 3년 연속 급감한 상태입니다. 신규 공급이 수요를 따라잡기까지 2-3년의 시차가 불가피합니다.

최근 며칠간 AI가 반도체 메모리와 백금족 금속 시장을 흔드는 모습을 살펴봤습니다. 오늘 데이터가 가리키는 것은 그 파급이 리튬 시장에도 도달했다는 점입니다. 차이가 있다면, 리튬은 EV 전환이라는 기존 수요 기반 위에 BESS라는 새로운 층이 쌓이면서 수급 역전이 더 빠르게 진행되고 있다는 것입니다. 중국이 인도네시아 니켈 정련의 75%를 통제하고 희토류 금속화 공정을 압도적으로 장악하는 현실에서, 비중국 리튬 정련·가공 인프라에 투자하는 기업들이 이 병목의 수혜 구간에 놓일 수 있습니다.

주요 동향

Technology

세마글루타이드 복용자, 정신질환 악화 위험 42% 낮아 - 9만 5,000명 대상 연구

The Lancet Psychiatry에 발표된 핀란드-스웨덴-호주 공동 연구에 따르면, GLP-1 계열 세마글루타이드 복용자는 우울증 위험 44%, 불안장애 38%, 물질사용장애 관련 입원·휴직 위험 47% 감소를 보였습니다. 2009-2022년 9만 5,000명 이상을 대상으로 한 관찰 연구입니다. (출처: Euronews)

중국, 세계 최소 원자시계(2.3cm³) 양산 성공 - 미국 제품 크기의 7분의 1

우한대학교 연구팀이 2.3cm³ 크기의 원자시계 양산에 성공했습니다. 미국 최선단 제품(17cm³) 대비 7분의 1 크기이며, 3만 년에 1초 오차의 정밀도를 달성했습니다. 드론 군집 작전, 수중 항법, 전장 통신에 활용 가능합니다. (출처: South China Morning Post)

Economy

알리바바 클라우드, AI 제품 매출 10분기 연속 3자릿수 성장

알리바바 클라우드 사업부 매출이 전년 동기 대비 36% 성장한 433억 위안을 기록했습니다. AI 관련 제품 매출은 10분기 연속 100% 이상 성장을 달성했습니다. 다만 그룹 전체 순이익은 전년 동기 대비 66% 감소한 156억 위안을 기록했습니다. (출처: CNBC)

삼성전자, AI 반도체 투자 110조 원으로 사상 최초 연간 100조 원 돌파

삼성전자가 2026년 AI 반도체 R&D·설비 투자에 110조 원(약 733억 달러)을 투입합니다. 전년(90.4조 원) 대비 21.7% 증가이며, 사상 최초로 연간 100조 원을 돌파했습니다. (출처: Yonhap News)

Goldman Sachs, Micron HBM 가격 2027년 둔화 가능성 경고

Goldman Sachs가 2027년 HBM 시장에서 의미 있는 공급 확대가 예상되어 가격 모멘텀 둔화를 잠재적 위험으로 지적했습니다. Micron은 최근 분기 매출 3배 증가에도 주가가 장전 거래에서 약 5.3% 하락했습니다. (출처: CNBC)

브렌트유 5.5% 급등 $113.53, 전쟁 지속 시 $150 전망

이란의 카타르 LNG 시설 보복 공격이 촉발한 유가 급등이 계속되고 있습니다. 브렌트유 선물이 배럴당 $113.53에 도달했고, 장중 $119까지 상승한 뒤 $114로 안정되었습니다. Kpler 분석가는 전쟁이 3월 말까지 지속되면 $150 이상 도달 가능성을 제시했습니다. (출처: South China Morning Post, OilPrice, BBC)

유럽 TTF 가스 급등, 호르무즈 봉쇄로 글로벌 LNG 공급 20% 위협

호르무즈 해협 차단으로 일일 약 2,000만 배럴 공급이 위협받고 있으며, LNG 시장은 글로벌 공급의 20%를 잃을 수 있어 더 취약한 상황입니다. 유럽 TTF 가스 벤치마크가 MWh당 55유로에 근접했고, 미국 가스 가격도 mmBtu당 $3.164로 3% 이상 상승했습니다. (출처: Seeking Alpha, OilPrice)

말레이시아, 미국과의 상호 무역협정 '무효' 선언 - 2,400억 달러 투자 약속 철회

말레이시아 장관이 트럼프 행정부와의 상호 무역협정을 '무효(null and void)'로 선언했습니다. 확정 시 해당 협정에서 철수하는 최초의 국가가 됩니다. 말레이시아는 2,400억 달러 투자·구매를 약속하고 관세를 24%에서 19%로 인하받은 바 있습니다. (출처: The Diplomat)

LG디스플레이, 4년 만에 흑자 전환 - OLED 매출 비중 61%로 확대

LG디스플레이가 2025년 영업이익 5,170억 원을 기록하며 2021년 이후 4년 만에 흑자로 전환했습니다. OLED 사업 매출 비중이 2020년 32%에서 2025년 61%로 확대되었으며, 2026년 시설투자 약 2조 원을 계획하고 있습니다. (출처: Yonhap News)

삼성생명, 삼성전자 지분 1.3조 원 매각 예정 - 금융 지배구조 규정 준수

삼성생명이 삼성전자 지분 1.3조 원(약 8억 6,700만 달러) 규모를 매각할 예정입니다. 한국 금융 지배구조 규정 준수를 위한 규제 리스크 감소가 목적입니다. (출처: Seeking Alpha)

Canadian Solar, 4분기 적자 전환 - 태양광 모듈 출하 47% 급감

Canadian Solar가 4분기 순손실 8,600만 달러를 기록하며 전년 동기 순이익 3,400만 달러에서 적자 전환했습니다. 매출은 전년 대비 20% 감소한 12억 달러, 태양광 모듈 출하량은 4.3GW로 47% 급감했습니다. (출처: Nasdaq)

홍해 항행, 후티 공격 중단 후에도 공격 전 대비 60% 수준에 머물러

2025년 10월 후티 공격 중단 이후에도 항로가 위험하다는 인식이 지속되어 항행 회복이 더딘 상황입니다. 호르무즈 해협에도 같은 패턴이 적용될 전망이며, 전쟁 종료 후에도 리스크 프리미엄이 유가·가스 가격에 구조적으로 반영될 것으로 예상됩니다. (출처: Economic Times India)

호주, 가스 네트워크 '죽음의 소용돌이' 대응 규제 개혁 착수

호주 에너지시장위원회(AEMC)가 가정·기업이 가스를 떠나 재생에너지로 전환하면서 줄어드는 고객이 잔류 고객에게 비용을 전가하는 악순환을 방지하기 위한 규제 개혁안을 발표했습니다. 좌초 자산 비용이 소비자에게 전가되지 않도록 규정을 개정합니다. (출처: RenewEconomy)

Politics

한화에어로스페이스, 에스토니아 방위항공우주산업협회 한국 기업 최초 가입

K9 자주포(2020년)와 천무 다연장로켓(2025년) 납품에 이어 R&D·공급망 협력을 심화합니다. 한국 방산 기업이 유럽 방위산업 네트워크에 공식 편입된 첫 사례입니다. (출처: Yonhap News)

Freedom House, 전 세계 자유 20년 연속 후퇴 - 미국 81점으로 50년 래 최저

Freedom House '세계의 자유 2026' 보고서에 따르면 미국이 3점 하락한 81점으로 50년 이상 최저 수준을 기록했습니다. 대만은 93점으로 아시아 2위(일본 96점에 이어)를 유지했습니다. (출처: Focus Taiwan)

USS 제럴드 R. 포드(건조비 130억 달러) 30시간 화재, 수리 위해 그리스 이동

미 해군 최신 핵추진 항공모함에서 600명 이상의 침실이 파괴되는 화재가 발생했습니다. 9개월 연속 해상 배치 중이었으며, 1월에는 배관 고장으로 화장실 사용 불가 사태도 있었습니다. 이란 전쟁 한가운데 핵심 전력이 수리 모드에 진입한 것입니다. (출처: South China Morning Post)

EU 정상회의, 오르반 총리 약 900억 유로 우크라이나 지원 대출 사실상 거부

헝가리 오르반 총리가 2025년 12월 27개 회원국 합의에도 불구하고 송유관 분쟁을 이유로 이행을 차단했습니다. 핀란드·프랑스 등 다수 정상이 '선거 캠페인용 인질극'으로 비판했습니다. (출처: Al Jazeera)

트럼프 행정부, 이란 카르그섬 점령 위한 지상군 투입 논의

이란 원유 수출의 약 90%를 처리하는 카르그섬 장악을 위한 지상군 투입이 논의되고 있습니다. 군사 분석가들은 섬 파괴보다 장악이 전략·경제적으로 합리적이라고 평가하면서도, 이란의 미사일·드론 공격 능력을 고려할 때 '매우 위험한' 작전이라는 평가가 나옵니다. (출처: LiveMint)

한국 통일부, 이재명 정부 남북관계 5개년 기본계획 수립 착수

'평화 공존'을 핵심 목표로 설정하며 이전 윤석열 정부의 비핵화 중심 접근과 대비됩니다. 통일부 장관은 '정책 목표는 평화 그 자체'라고 강조했습니다. (출처: Yonhap News)

Social

유엔, 이란 전쟁으로 추가 4,500만 명 급성 기아 위험 경고

식량·석유·해운비 상승으로 전 세계 급성 기아 인구가 기록적인 3억 1,900만 명을 초과할 전망입니다. 이란 전쟁이 글로벌 식량 안보에 직접적인 충격을 가하고 있습니다. (출처: Al Jazeera)

2026년 1-2월 지중해 이주민 사망·실종 655명, 전년 대비 2배 이상

지중해 횡단 시도 건수는 오히려 감소했으나 사망률이 급증하여, 역대 최고치를 기록했습니다. 전년 동기(287명) 대비 2배 이상 증가한 수치입니다. (출처: South China Morning Post)

한국 혼인 건수 24만 300건, 7년 만에 최고치 - 초혼 연령은 계속 상승

2025년 혼인 건수가 전년(22만 2,400건) 대비 8.1% 증가하며 3년 연속 증가세를 보였습니다. 코로나 이전(2019년 23만 9,200건) 수준을 회복했으나, 초혼 평균 연령은 남성 33.9세, 여성 31.6세로 10년 전 대비 꾸준히 상승하고 있습니다. (출처: Yonhap News)